Планирование погашения потребительского кредита

Реферат

Лабораторная работа предназначена для закрепления и практического освоения материала раздела «Практические приложения количественного финансового анализа» по курсу «Методы финансовых и коммерческих расчетов».

Цель работы — освоение методики составления планов погашения потребительского кредита и оценки реальной стоимости кредита.

Задачи работы: определение планов погашения потребительского кредита по всем возможным вариантам, оценка реальной доходности операции, графическое представление и анализ полученных результатов.

1. Краткие теоретические сведения

Потребительский кредит — это продажа торговыми предприятиями потребительских товаров с отсрочкой платежа или предоставление банками ссуд на покупку потребительских товаров, а также на оплату различного рода расходов личного характера (плата за обучение, медицинское обслуживание, ремонт квартиры или дачи, отдых и т.п.) Потребительские кредиты обычно предоставляются на сумму до 10000 долларов США и сроком 1-2 года.

Субъектами кредита, с одной стороны, выступают кредиторы, в данном случае — это коммерческие банки, специальные учреждения потребительского кредита, магазины, сберкассы и другие предприятия, а с другой стороны — заемщики — физические лица и домохозяйства.

Кредит дает:

1. Возможность получить те вещи, которых без использования кредита пришлось бы очень долго ждать или которые были бы просто не доступны.

2. Гибкость: делать покупки в удобное время на распродажах при снижении цен и совершать выгодные сделки, даже если в этот момент мы не располагаем нужной суммой наличных.

3. Безопасность: когда мы делаем покупки или путешествуем, кредитные карточки и расходные счета являются более удобным и надёжным средством оплаты по сравнению с наличными деньгами.

4. Помощь: кредит позволяет оплачивать непредвиденные срочные расходы.

Потребительский кредит имеет и свои недостатки:

1. Иногда кредитные и расходные счета создают иллюзию богатства и приводят к чрезмерным тратам и впоследствии по мере роста долгов часто возникают трудности с платежами.

2. Как правило, покупки в кредит обходятся дороже, чем при оплате наличными. Это происходит потому, что при покупке в кредит цена товара часто несколько выше, чем при оплате наличными, и к ней ещё надо добавить процент за пользование кредитом.

3. Люди, пользующиеся кредитом, часто игнорируют распродажи, так как они могут купить всё, что хотят в любое время, совершая тем самым неэкономные покупки.

3 стр., 1279 слов

Потребительский кредит в Республике Беларусь

... По состоянию на 01.01.2008г. в национальной валюте было оформлено 94,9% кредитов физическим лицам, из них 12,3% на потребительские нужды. Потребительские кредиты в основном направляются на приобретение ... этому значительно увеличились кредитные вложения, растет прибыль банка. 3.ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО КРЕДИТА В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ И ЗАРУБЕЖНЫЙ ОПЫТ 3.1. Проблемы и перспективы ...

Существуют различные формы потребительского кредита, отличающиеся друг от друга условиями погашения. Например, может предусматриваться погашение займа разовым платежом или в рассрочку. Чаще проценты начисляются на всю сумму кредита и присоединяются к основной сумме долга уже в момент выдачи кредита, а сумма задолженности (сумма кредита плюс начисленные проценты) равномерно погашается на протяжении всего срока кредита.

Планирование погашения потребительского кредита проводится в целях:

1. достижения полной сбалансированности кредита;

2. оценки стоимости потребительского кредита на любой момент времени;

3. определения эффективности финансовой операции для всех участвующих сторон.

Сбалансированность параметров кредита достигается путем планирования погашения, которое заключается в определении периодических расходов, связанных с его обслуживанием. Разовая сумма обслуживания долга, называемая срочной уплатой, включает как текущие процентные платежи, так и средства, предназначенные для погашения (амортизации) основного долга. Методы определения величины срочных уплат зависят от условий кредита. Эти условия предусматривают срок, уровень процентной ставки, метод погашения и уплаты процентов и основной суммы долга.

Наращенная сумма долга определяется как:

Sдолга = D(1+ni)

где D — сумма задолженности (основной долг),

N — срок погашения кредита в годах,

i — ставка процентов, начисляемых на сумму кредита,

Сумма разового погасительного платежа будет зависеть от числа погасительных платежей в году:

= Sдолга / np

где — срочная уплата (погасительный платеж).

P — число платежей в году.

Разовый погасительный платеж включает сумму погашения основного долга и процентный платеж:

= t +

где — процент, уплаченный в момент времени t,

t — часть погашения основной суммы долга в момент времени t.

Необходимо определить соотношение между процентами и погашением основной суммы долга в разовом платеже. Существуют два основных метода распределения погасительного платежа на процентный платеж и амортизацию основной суммы долга: равномерное распределение выплат и метод сумм чисел.

2. Расчетная часть

2.1 Равномерное распределение выплат

Таблица 1 — Исходные данные

Вариант

Сумма кредита, рублей D

Срок займа, лет n

Кредитная ставка, % i

Условия погашения p

Дополнительные платежи по кредиту H

5

20 000

1

22

ежемесячно

Плата за оценку платежеспособности клиента — 150 руб.

Плата за открытие ссудного счета — 2,5%, но не менее 150 руб.

Sдолга = D(1+ni) = 20000(1+1*0,22)= 24400

= Sдолга / np = 24400/1*12 = 2033,3

При равномерном распределении выплат

t = D / np

t =20000/ (1*12) = 1666,7

= Di / p

=20000*0,22/12= 366,7

Таблица 2 — Равномерное распределение выплат

Номер периода

Остаток долга на начало периода, рублей

Разовый погасительный взнос, рублей

Процентный платеж, рублей

Выплата основного долга, рублей

1

2

3

4

5

1

24400

2033,33

366,66

1666,66

2

22366,7

2033,33

366,66

1666,66

3

20333,3

2033,33

366,66

1666,66

4

18300

2033,33

366,66

1666,66

5

16266,7

2033,33

366,66

1666,66

6

14233,4

2033,33

366,66

1666,66

7

12200

2033,33

366,66

1666,66

8

10166,7

2033,33

366,66

1666,66

9

8133,36

2033,33

366,66

1666,66

10

6100,03

2033,33

366,66

1666,66

11

4066,7

2033,33

366,66

1666,66

12

2033,37

2033,33

366,66

1666,66

Рисунок 1 — Равномерное распределение выплат

2.2 Метод сумм чисел

Согласно правилу суммы чисел доля процентов в сумме расходов первого периода равна N/Q, второго месяца — (N-1)/Q и т.д.,

где N = np — общее количество погасительных платежей,

N =1*12=12

Q = — сумма порядковых номеров периодов погашения.

Q =12(12+1)/2=78

Таким образом, доля процентов линейно убывает во времени, а доля погашения основной суммы растет.

Доля процентов в уплате равна:

= ,

где t — порядковый номер периода погашения, t = N, N-1, … 1.

==676,92

==620,51

==564,10

==507,69

==451,28

==394,87

==338,46

==282,05

==225,64

==169,23

==112,82

==56,41

Доля погашения основного долга

t = —

1 = 2033,33 — 676,92= 1356,41

2 = 2033,33 — 620,51= 1412,82

3 = 2033,33 — 564,10= 1469,23

4 = 2033,33 — 507,69= 1525,64

5 = 2033,33 — 451,28= 1582,05

6 = 2033,33 — 394,87= 1638,46

7=2033,33 — 338,46= 1694,87

8=2033,33 — 282,05= 1751,28

9=2033,33 — 225,64= 1807,69

10=2033,33 — 169,23= 1864,10

11=2033,33 — 112,82= 1920,51

12=2033,33 — 56,41= 1976,92

Таблица 3 — Метод сумм чисел

Номер периода

Остаток долга на начало периода, рублей

Разовый погасительный взнос, рублей

Процентный платеж, рублей

Выплата основного долга, рублей

1

24400

2033,33

676,92

1356,41

2

22366,7

2033,33

620,51

1412,82

3

20333,3

2033,33

564,10

1469,23

4

18300

2033,33

507,69

1525,64

5

16266,7

2033,33

451,28

1582,05

6

14233,4

2033,33

394,87

1638,46

7

12200

2033,33

338,46

1694,87

8

10166,7

2033,33

282,05

1751,28

9

8133,36

2033,33

225,64

1807,69

10

6100,03

2033,33

169,23

1864,10

11

4066,7

2033,33

112,82

1920,51

12

2033,37

2033,33

56,41

1976,92

Рисунок 2 — Метод сумм чисел

2.3 Эффективная ставка

Расчет реального уровня доходности операции проводится на основе анализа потоков платежей, связанных с погашением потребительского кредита. Реальная доходность iЭ — та ставка процента, которая уравнивает первоначальную сумму долга D с учетом удержанных комиссионных в размере H и поток платежей по ее погашению :

откуда

где .

Величину процентной ставки можно получить при использовании электронных таблиц или метода интерполяции Ньютона — Рафсона.

Н = D*2,5% = 20000*0.025 = 500>150

= = 9,52

= = 9,52

Реальная доходность iЭ = 56%.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данной лабораторной работе план погашения потребительского кредита предполагает начисление процентов сразу на всю сумму кредита и при этом сумма задолженности равномерно погашается на протяжении всего срока.

Задача была определить соотношение между процентами и погашением основной суммы долга в разовом платеже, с помощью двух основных методов распределения погасительного платежа на процентный платеж и амортизацию основной суммы долга: равномерное распределение выплат и метод сумм чисел. Очевидно, при равномерном распределении погасительный взнос и проценты являются постоянным числом. Такой вариант является оптимальным для должника. В случае, когда соотношение процентов и погасительного взноса меняется, метод оптимален для кредитора, поскольку с течением времени в составе ежемесячной выплаты уменьшается процентная часть, в то время как увеличивается часть, идущая в погашение основного долга. При этом размер выплат не изменяется.

По заданию кредитная ставка равна 22%, но если учесть плату за оценку платежеспособности клиента в размере 150 рублей и плату за открытие ссудного счета в размере 500 рублей, эффективность операции повышается для кредитора, а реальная процентная ставка равна 56%. Более того, стоит отметить, что проценты выплачиваются не за фактическую сумму кредита, а за сумму долга (наращенную сумму), поэтому кредит обошелся значительно дороже.

поток потребительский кредит операция

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

[Электронный ресурс]//URL: https://ex-zaim.ru/referat/sostavlenie-plana-pogasheniya-kredita/

1. Москвина, А.В. Методы финансовых и коммерческих расчетов: метод. указания по лабораторным работам/ А.В. Москвина. — Красноярск: СФУ, 2007. — 18 с.

2. Четыркин, Е.М. Финансовая математика. Учебник / Е.М. Четыркин. М.: Дело ЛТД, 2005. 400 с.

3. Мелкумов, Я.С. Финансовые вычисления: Теория и практика. Учебно-справочное пособие / Я. С. Мелкумов. М.: ИНФРА — М, 2001. 384 с.

4. Ковалев В. В., Уланов В. А. Курс финансовых вычислений. — М.: Финансы и статистика, 1999. —328 с.